Dan Ives afirma que las acciones de software acaban de recibir su señal de compra más clara hasta ahora

Dan Ives afirma que las acciones de software han dado su señal de compra más clara en meses. Los últimos resultados de Oracle marcaron un punto de inflexión para un sector que muchos inversores habían evitado.

Ives, socio y director gerente sénior de Yorkville Ives, hizo estos comentarios en Fast Money, de CNBC. Dijo que los inversores institucionales tienen que volver a invertir en software y señaló a Oracle, Adobe, Palantir y Snowflake.

Los inversores, «a contrapié» ante el cambio de sentimiento

Ives sostuvo que Wall Street había infravalorado la cartera de pedidos de Oracle. Dijo que el mercado suponía que había entre un 50 % y un 60 % de probabilidades de que esa cartera nunca se tradujera en ingresos. Esa conversión depende de que Oracle amplíe lo suficiente la capacidad de sus centros de datos para satisfacer la demanda de sus clientes de nube e IA.

«Esta es una acción en el banquillo».

Dan Ives, CNBC

Añadió que un trimestre sólido no será suficiente. Oracle debe demostrar que puede mantener ese impulso antes de que el mercado revalúe por completo la acción. Los inversores no le darán crédito a la empresa por superar las expectativas en un solo trimestre tras meses de escepticismo.

El software tiene similitudes con los semiconductores

Ives estableció un contraste con los semiconductores, sector en el que sigue teniendo más confianza. Señaló que en los mercados asiáticos de chips la demanda supera a la oferta en una proporción de 13 a 1.

Dijo que eso convierte a Nvidia en una apuesta más segura que AMD o Intel mientras estas intentan cerrar la brecha. Esa cautela refleja un debate más amplio sobre las reacciones a los resultados de los fabricantes de chips, donde el sentimiento ha cambiado drásticamente ante cualquier señal de desaceleración de la demanda.

El repunte del sector del software llega tras una etapa difícil. El sector había quedado rezagado durante meses por los temores impulsados por la IA, antes de que una serie de resultados financieros de empresas de software que dieron un giro cambiara la narrativa.

Ives dijo que el cambio ya se observa en todo el sector del software, no solo en una empresa.

Sin embargo, Ives no llegó a declarar una señal de compra contundente.

«En realidad, es como un verde lima».

Dan Ives, CNBC

La diferencia importa. Ives describe un sector que aún tiene que demostrar su valía, no uno que los inversores deban seguir a ciegas. Que ese verde lima se intensifique podría depender de cómo Oracle mantenga el impulso en los próximos trimestres.

Fuente: BeInCrypto