Los 32 bancos más grandes de EE. UU. se mantendrían por encima de los requisitos mínimos de capital durante una recesión severa, dijo la Reserva Federal el miércoles, incluso después de absorber más de $708 mil millones en pérdidas de préstamos proyectadas bajo su prueba de estrés anual.
El ejercicio probó si los prestamistas de importancia sistémica podrían mantener el flujo de crédito durante una recesión. El capital agregado cayó solo 1.6 puntos porcentuales, del 12.8% al 11.2%, dejando a los bancos muy por encima de los mínimos regulatorios.
Lo que midió la Prueba de Estrés de la Fed
La Ley Dodd-Frank requiere que la Fed realice estas pruebas anualmente. El Congreso lo mandó después de la crisis financiera de 2008 para asegurar que los grandes bancos mantengan suficiente capital para soportar condiciones económicas severas.
El requisito cubre a los bancos con al menos $100 mil millones en activos. El grupo de empresas cubiertas de este año incluyó a JPMorgan Chase, Bank of America, Citigroup, Wells Fargo, Goldman Sachs y Morgan Stanley.
El escenario hipotético coincidió con la severidad del año pasado. Supuso que el desempleo aumentaría al 10%, que los precios de bienes raíces comerciales caerían un 39% y que los precios de las viviendas caerían un 30%.
La producción económica se contrajo un 4.6% en el modelo. Los mercados de acciones cayeron un 58%, profundizando las pérdidas en los préstamos comerciales.
Dónde Aterrizaron las Pérdidas
Las tarjetas de crédito representaron la mayor parte de las pérdidas proyectadas, con aproximadamente $200 mil millones. Los préstamos comerciales e industriales añadieron alrededor de $160 mil millones.
El sector inmobiliario comercial contribuyó con alrededor de $75 mil millones. Dos fuerzas hicieron que el capital disminuyera. Pérdidas de préstamos más altas debido a saldos más grandes y supuestos más estrictos. Las ganancias no realizadas de valores más débiles siguieron a menores caídas de tasas modeladas.
Los ingresos por intereses más altos empujaron en la dirección opuesta. Las ganancias bancarias recientes más fuertes y los recortes de tasas modeladas más pequeños elevaron el capital proyectado, compensando más que las dos presiones mencionadas.
La Vicepresidenta de Supervisión Michelle Bowman enmarcó el resultado como evidencia de resiliencia.
“Los resultados de hoy subrayan la fortaleza del sistema bancario. A medida que trabajamos para aumentar la transparencia y la responsabilidad de la prueba de estrés, la retroalimentación pública nos ayudará a seguir mejorando e infundir una mayor confianza en la prueba de estrés y sus resultados”, declaró Bowman.
Los resultados no cambiarán los requisitos de capital. Los niveles actuales se mantendrán hasta 2027, cuando entren en vigor los modelos de pérdida revisados que incorporan la retroalimentación pública.
Fuente: BeInCrypto
