Tesla, Alphabet e IBM informan sobre las ganancias del segundo trimestre después del cierre del miércoles. Los operadores de opciones se están preparando para grandes oscilaciones en un solo día de los tres.
La historia reciente explica los nervios. El último informe de Alphabet movió la acción casi el doble de lo esperado. La advertencia de IBM en julio borró un cuarto de su valor en un día.
Las opciones de Tesla valoran su mayor movimiento de ganancias en un año
Las opciones de Tesla (TSLA) apuntan a un movimiento de aproximadamente 5.6% para el viernes, según datos de OptionCharts de la mañana del miércoles. Eso se amplía a 7.4% en una semana. En términos de dólares, los operadores ven la acción aterrizando entre $356 y $399.
Ese es un rango amplio. Tesla ha promediado solo un movimiento del 4.4% después de sus últimos cuatro informes, según CNBC.
Muchos operadores se están preparando para una caída. Las opciones de venta, que pagan cuando una acción baja, superan a las de compra en la expiración del viernes. Las apuestas más grandes se sitúan en strikes muy por debajo del precio actual.
El analista de opciones de CNBC, Mike Khouw, contó aproximadamente $550 millones en apuestas netas contra la acción. Esa es la misma apuesta de opciones de $550 millones que respalda la llamada bajista del analista gráfico Carter Worth.
El avance de ganancias de Tesla de BeInCrypto destaca los márgenes y las actualizaciones de robotaxi como las cosas a observar.
Las ganancias de Alphabet e IBM muestran perfiles de riesgo opuestos
Alphabet (GOOGL) es la operación opuesta. Las opciones valoran un movimiento del 5%, y las llamadas alcistas superan a las de venta casi cinco a uno.
Los traders recuerdan abril. Alphabet ganó $5.11 por acción cuando Wall Street esperaba alrededor de $2.65. La acción subió un 10% y añadió $421 mil millones en valor, la segunda mayor ganancia en un solo día de la historia, según Bloomberg.
La vista previa de ganancias de Google apunta al crecimiento en la nube y al gasto en IA como las primeras pruebas.
IBM es el extraño. Ya reveló sus números el 14 de julio. Los ingresos fueron de $17.2 mil millones, por debajo de las previsiones. La acción perdió una cuarta parte de su valor ese día, su mayor caída registrada, según CNBC.
El CEO Arvind Krishna culpó a grandes acuerdos que se deslizaron más allá del final del trimestre.
“Este trimestre fallamos.”
Sin embargo, las opciones de IBM son ahora las más caras de las tres. La volatilidad implícita, una medida de las oscilaciones esperadas, se sitúa por encima del 86% para el viernes.
Los traders no están pagando por los resultados. Están pagando por protección contra una mala guía.
Lo que el flujo de opciones puede y no puede confirmar
Una advertencia. Los datos de opciones son anónimos. Muestran el tamaño de las apuestas, no quién las hizo. Las posiciones de los fondos de cobertura solo se hacen públicas en los informes 45 días después de que finaliza cada trimestre. El sentimiento ya estaba dividido después de que Jim Cramer desechara acciones tecnológicas días antes de los informes.
Los movimientos esperados son estimaciones, no límites. Alphabet e IBM ambos demostraron eso este año.
Fuente: BeInCrypto
